แอปเปิลลงทุน 1 แสนล้านดอลลาร์ในอุตสาหกรรมการผลิตของสหรัฐ ─ การเดิมพัน 6 แสนล้านดอลลาร์ที่ทรัมป์และแอปเปิลวางแผน

เริ่มต้น

เมื่อวันที่ 6 สิงหาคม (เวลาสหรัฐอเมริกา) แอปเปิลได้ประกาศลงทุนเพิ่มเติม 1 แสนล้านดอลลาร์ในสหรัฐอเมริกา โดยมีประธานาธิบดีทรัมป์และทำเนียบขาวร่วมยืนเคียงข้าง ซึ่งจะทำให้ยอดการลงทุนทั้งหมดขยายเป็น 6 แสนล้านดอลลาร์ภายในปี 2029 การประกาศนี้มาพร้อมกับชื่อใหม่ว่า "American Manufacturing Program (AMP)" ซึ่งได้รับความสนใจอย่างมากว่าแอปเปิลจะสามารถเพิ่มคำว่า "Manufactured in America" ใต้คำว่า "Designed by Apple in California" ได้หรือไม่ เบื้องหลังคือแรงกดดันด้านภาษีจากรัฐบาลทรัมป์ ประธานาธิบดีได้เตือนซ้ำๆ ว่า "หาก iPhone ยังคงผลิตนอกสหรัฐอเมริกา จะมีการเพิ่มภาษี 25%" และยังแสดงท่าทีที่จะขยายภาษีไปยังผลิตภัณฑ์จากอินเดียด้วย แอปเปิลจึงต้องแก้ไขปัญหาทั้งการหลีกเลี่ยงภาษีและการเสริมสร้างความแข็งแกร่งของซัพพลายเชน

ทิม คุก ซีอีโอของแอปเปิลกล่าวในงานแถลงข่าวว่า "การนำส่วนที่ทันสมัยที่สุดของซัพพลายเชนกลับมายังสหรัฐอเมริกาจะเร่งความเร็วของนวัตกรรม" นอกจากนี้เขายังกล่าวว่า "จากกระจกถึงเวเฟอร์และการบรรจุภัณฑ์ เราจะสร้างซิลิคอนแวลูเชนที่สมบูรณ์ในอเมริกา" และยังบอกใบ้ถึงการขยายศูนย์ข้อมูลและฐานพัฒนาซอฟต์แวร์ที่สนับสนุนยุค AI กล่าวอีกนัยหนึ่ง แอปเปิลวางแผนที่จะนำกระบวนการที่มีมูลค่าเพิ่มสูงซึ่งเปรียบเสมือน "สมองและเส้นประสาท" กลับมายังแผ่นดินใหญ่ ไม่ใช่แค่การประกอบขั้นสุดท้ายเท่านั้น

1. ภาพรวมของ American Manufacturing Program (AMP)

AMP ประกอบด้วยสี่เสาหลัก

① การขยายความร่วมมือกับ Corning――ลงทุนเพิ่มเติม 250 ล้านดอลลาร์ในโรงงานที่ฮาร์รอดส์เบิร์ก รัฐเคนทักกี เพื่อผลิตกระจกหน้าจอสำหรับ iPhone/Apple Watch 100% ในประเทศ เพิ่มจำนวนพนักงานจาก 2,000 คนเป็น 3,000 คน และรัฐบาลรัฐให้คำมั่นว่าจะลดภาษีมูลค่า 100 ล้านดอลลาร์ใน 10 ปีApple

② โรงงานร่วมกับซัมซุงที่ออสติน――นำเทคโนโลยี "การปิดผนึกด้วยแก้วเหลว" มาใช้ครั้งแรกในออสติน รัฐเท็กซัส และพัฒนาร่วมกัน ISP สำหรับเซ็นเซอร์กล้องและ AI accelerator

③ โรงงานเซิร์ฟเวอร์ AI ที่ฮิวสตัน――ติดตั้งหุ่นยนต์ขนส่งอัตโนมัติ 2,000 ตัว และตั้งเป้าผลิต 10,000 เครื่องต่อเดือนในไตรมาสที่ 2 ปี 2026

④ สถาบันการผลิตที่มิชิแกน――โรงเรียนฝึกอบรมอาชีพที่มีระบบสามภาคเรียน สอนการผลิตขั้นปลายของเซมิคอนดักเตอร์และการควบคุมหุ่นยนต์ให้กับ 2,000 คนต่อปี

2. เบื้องหลัง: ภาษี 25% ที่เป็น "ดาบ"

แผนการเพิ่มภาษีของรัฐบาลทรัมป์อาจทำให้แอปเปิลมีต้นทุนเพิ่มขึ้น 2.8 ถึง 3.5 พันล้านดอลลาร์ต่อปี

ทำเนียบขาวได้บอกใบ้ว่าจะมีการยกเว้นภาษีสำหรับบริษัทที่ลงทุนในประเทศอย่างยืดหยุ่น และ AMP จะทำหน้าที่เป็น "เบี้ยประกัน" ในทางปฏิบัติ

3. iPhone จะมีราคาถึง 2,300 ดอลลาร์จริงหรือไม่

การคำนวณของ Rosenblatt Securities ชี้ว่า หากประกอบรุ่นไฮเอนด์ทั้งหมดในสหรัฐอเมริกา ราคาขายปลีกอาจสูงถึง 2,300 ดอลลาร์Reutersมีการคาดการณ์ว่าแอปเปิลจะเปิดตัว "U.S. Edition" แบบจำกัด และขายควบคู่กับรุ่นอื่นๆ เพื่อกระจายความเสี่ยงด้านราคา

4. ความคิดเห็นที่แตกแยกในโซเชียลมีเดีย

หลังการประกาศ แฮชแท็ก "#MadeInUSAiPhone" ขึ้นเป็นที่ 3 ในเทรนด์ของ X (เดิมคือ Twitter) โดยมีโพสต์ชื่นชมการสร้างงานและวิดีโอมส์ที่กังวลเรื่องการขึ้นราคาแข่งขันกัน ใน Reddit มีการแพร่กระจายความคิดเห็นที่สงสัยเช่น "อย่าลืม Mac Pro ปี 2019"

5. บทเรียนจาก Mac Pro ในเท็กซัส

การประกอบ Mac Pro ในสหรัฐอเมริกาปี 2019 หดตัวลงอย่างรวดเร็วเนื่องจากการขาดแคลนซัพพลายและต้นทุนสูง แต่ AMP ในครั้งนี้ต่างออกไปเพราะมีการลงทุนตั้งแต่กระบวนการต้นน้ำ

6. การเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ในซัพพลายเชน

ในเดือนเมษายน แอปเปิลได้ขนส่ง iPhone จำนวน 600 ตันจากอินเดียก่อนที่ภาษีจะมีผลบังคับใช้Reutersในขณะที่อินเดียก็กลายเป็นเป้าหมายภาษี สหรัฐอเมริกาก็กลายเป็น "ขั้วที่สาม" ที่โดดเด่นขึ้นมา

7. ผลกระทบต่อการจ้างงานและเศรษฐกิจท้องถิ่น

AMP คาดว่าจะสนับสนุนการจ้างงานโดยตรง 20,000 คน และทางอ้อม 450,000 คน ในรัฐเคนทักกี คาดว่าจะเพิ่ม GDP ขึ้น 0.4 จุดต่อปีApple

8. มุมมองจากวอลล์สตรีท

ในวันประกาศ หุ้นของแอปเปิลเพิ่มขึ้นถึง 5.2% แต่หลังจากนั้นก็ลดลงครึ่งหนึ่งเนื่องจากความกังวลเรื่องต้นทุนที่เพิ่มขึ้น แต่ JP Morgan ยังคงให้คะแนน "Overweight"

9. รายการตรวจสอบการดำเนินการ

10. ข้อสรุป――การประชาสัมพันธ์หรือการเปลี่ยนแปลงแนวคิด

AMP จะจบลงด้วยการเป็น "ใบอนุญาตทางการเมือง" หรือจะกลายเป็นจุดเปลี่ยนที่เขียนแผนที่การผลิตในยุค AI ใหม่ คำตอบจะชัดเจนเมื่อเซิร์ฟเวอร์ AI เครื่องแรกจากฮิวสตันออกจากสายการผลิตในปี 2026

11. การย้อนมองประวัติศาสตร์――แอปเปิลและ "การผลิตในสหรัฐอเมริกา" ครึ่งศตวรรษ

จากโรงงานฟรีมอนต์ในปี 1970 ถึงการย้ายฐานการผลิตไปยังเซินเจิ้น ประเทศจีน และความล้มเหลวในการประกอบ Mac Pro ในสหรัฐอเมริกาในปี 2019――AMP เป็นการลงทุนแบบครบวงจรครั้งแรกที่เกินกว่า "การผลิตเชิงสัญลักษณ์" ในอดีต

12. เสียงจากผู้เชี่ยวชาญ

ซาร่า เมเยอร์ จาก BCG ชี้ว่า "กระบวนการหลังการผลิตของเซมิคอนดักเตอร์คือกุญแจสำคัญในการผลิตในประเทศ" ขณะที่ศาสตราจารย์จอห์น เคปเนอร์ จากมหาวิทยาลัยมิชิแกนมองในแง่ดีว่า "จนถึงรุ่น 14nm สามารถทำกำไรได้ในประเทศ"

13. มุมมองระหว่างประเทศ

สหภาพยุโรปบอกใบ้ถึงการตรวจสอบการผูกขาด ขณะที่จีนเฝ้าดูอย่างสงบว่า "ยินดีหากการผลิตเครื่องหรูยังคงอยู่ในประเทศ" คาดว่าฐานการผลิตจะมีการแบ่งขั้วมากขึ้น

14. การคำนวณโครงสร้างต้นทุนใหม่

การย้ายการผลิตกระจกหน้าจอเพิ่มต้นทุน 4.5 ดอลลาร์, การปิดผนึก SoC เพิ่ม 8 ดอลลาร์, และแบตเตอรี่เพิ่ม 12 ดอลลาร์ รวมเพิ่ม 24.5 ดอลลาร์ต่อเครื่อง แต่ยังถูกกว่าภาษี 25%

15. การจัดการความเสี่ยงทางการเมือง

แอปเปิลใช้เงิน 62 ล้านดอลลาร์ในครึ่งปีในการล็อบบี้ ดำเนินการเจรจาในเรื่องภาษี การศึกษา STEM และการทดแทนการนำเข้าใน "ยุทธศาสตร์สองด้าน"

16. การเคลื่อนไหวของคู่แข่ง

ไมโครซอฟท์, กูเกิล, และซัมซุงก็เพิ่มอัตราการผลิตในประเทศ และ "Made in USA" กำลังกลายเป็นสัญลักษณ์ของแบรนด์ไฮเอนด์

17. ผลพลอยได้จากนวัตกรรมทางเทคโนโลยี

โรงงานที่ฮิวสตันจะกลายเป็นโชว์เคสของ "Green×AI" เช่น เซลล์แสงอาทิตย์เพอรอฟสไกต์ เตาเผาไฮโดรเจน และ FactoryGPT

18. ข้อความถึงผู้บริโภค

การสำรวจของ IDC พบว่า 58% ของผู้ตอบจะเลือก iPhone ที่ผลิตในสหรัฐอเมริกาหากราคาเพิ่มไม่เกิน 100 ดอลลาร์ แอปเปิลกำลังพิจารณากลยุทธ์การเช่ารายเดือนเพื่อลดผลกระทบของราคา

19. ฉากทัศน์ในอนาคต