Es sind nicht nur die Gehälter, die durch die Kindererziehung sinken – die Lücke in den Ersparnissen führt zu einem Unterschied beim „Geld für die Zukunft“.

Die Geburt eines Kindes verändert die Arbeitsweise. Während das monatliche Einkommen sinkt, steigen die neuen Ausgaben für Windeln, Kleidung und mehr.

In solchen Zeiten wird oft an den Ersparnissen für die Zukunft gespart. "Jetzt etwas weniger und nach der Rückkehr zur Arbeit wieder normal." Das scheint eine natürliche Entscheidung zu sein, um ein stressfreies Leben zu führen.

Allerdings kann diese vorübergehende Reduzierung auch Jahrzehnte später Auswirkungen auf das Vermögen haben.

Eine Schätzung aus Deutschland, die am 24. Oktober 2026 von BUSINESS-PANORAMA veröffentlicht wurde, hat diesen unsichtbaren Unterschied in Zahlen gefasst. Laut einer Modellrechnung der Vergleichsseite Verivox kann eine Reduzierung oder Einstellung der ETF-Sparraten aufgrund einer Unterbrechung der Arbeit nach der Geburt zu einem Unterschied von etwa 222.000 Euro im Vermögen im Alter von 67 Jahren führen.

Es ist eine große Summe, aber zunächst einmal: Dies ist weder ein "unvermeidlicher Verlustbetrag für Eltern" noch eine "während der Elternzeit anfallende Gebühr". Es ist der Unterschied im zukünftigen Vermögen, wenn man unter bestimmten Bedingungen weiter investiert oder die Investitionen unterbricht.

Unter welchen Bedingungen entsteht der "Unterschied von 222.000 Euro"?

Die Schätzung geht von einer Person aus, die ab dem Alter von 25 Jahren monatlich 300 Euro in ETFs investiert und bis zum Alter von 67 Jahren anlegt. ETFs sind Investmentfonds, die an der Börse gehandelt werden.

Die angenommene jährliche Rendite beträgt 7,5 %. Ohne Unterbrechung der Sparraten würde das Vermögen im Alter von 67 Jahren etwa 991.000 Euro betragen.

Verglichen wird dies mit einem Fall, in dem die Person mit 30 Jahren ein Kind bekommt und für die Kinderbetreuung ihre Arbeit unterbricht.

Im ersten Jahr wird angenommen, dass 65 % des bisherigen Einkommens durch Leistungen für die Kinderbetreuung ersetzt werden, und die Sparrate wird um 35 % reduziert. Die monatliche Sparrate von 300 Euro wird auf 195 Euro gesenkt.

Der Unterschied im investierten Kapital beträgt 1.260 Euro, also 105 Euro pro Monat über 12 Monate. Selbst wenn man danach zur monatlichen Sparrate von 300 Euro zurückkehrt, beträgt der Unterschied im Vermögen im Alter von 67 Jahren etwa 17.700 Euro.

In Fällen, in denen die Arbeitsunterbrechung länger dauert, wird im Modell davon ausgegangen, dass die Leistungen ab dem zweiten Jahr entfallen und die Sparraten eingestellt werden. Bei einer dreijährigen Unterbrechung beträgt der Vermögensunterschied etwa 108.000 Euro, bei einer sechsjährigen Unterbrechung etwa 222.000 Euro.

Die hier genannten sechs Jahre beziehen sich auf die angenommene Dauer der Arbeitsunterbrechung für die Kinderbetreuung. Sie sind nicht direkt auf das japanische Elternzeitgesetz oder die Leistungsdauer übertragbar.

Nicht nur das nicht gesparte Geld, sondern auch die "verlorene Zeit" macht einen Unterschied

Im Mittelpunkt dieser Schätzung steht der Effekt des Zinseszinses.

Wenn die mit Investitionen erzielten Gewinne erneut investiert werden, werden diese Gewinne zur Grundlage für weitere Erträge. Je länger der Anlagezeitraum, desto mehr beeinflusst die Ansammlung der reinvestierten Gewinne das Ergebnis, mehr als das ursprünglich investierte Geld.

Im Fall der sechsjährigen Unterbrechung beträgt die Gesamtsumme des nicht investierten Kapitals 19.260 Euro. Im Vergleich dazu wird der Vermögensunterschied im Alter von 67 Jahren auf etwa 222.000 Euro geschätzt.

Der Unterschied wird größer, weil die nicht investierten Beträge in den frühen 30er Jahren über die folgenden Jahrzehnte hypothetisch Erträge erzielt hätten.

Es macht Sinn, nach der Rückkehr zur Arbeit die Sparraten wieder aufzunehmen. Allerdings bedeutet die Rückkehr zur gleichen monatlichen Sparrate nicht, dass man die nicht gesparten Beträge und die verlorene Anlagedauer vollständig aufholen kann.

In der Haushaltsführung während der Kinderbetreuungszeit liegt der Fokus oft auf den aktuellen Einnahmen und Ausgaben, aber diese Schätzung lenkt auch die Aufmerksamkeit auf die über die Zeit entstehenden Unterschiede.

7,5 % pro Jahr sind keine Garantie – Vorsicht beim Lesen der Zahlen

Gleichzeitig besteht kein Grund zur Sorge, nur wegen der Zahl "maximal 222.000 Euro".

Zunächst einmal ist die jährliche Rendite von 7,5 % eine rechnerische Annahme. In der Realität steigen Investitionen nicht jedes Jahr gleichmäßig, und es gibt Jahre, in denen die Preise fallen. Die Ergebnisse variieren je nach Zeitpunkt der Unterbrechung der Sparraten und den anschließenden Marktbewegungen.

Außerdem wird im Originalartikel darauf hingewiesen, dass Steuern nicht berücksichtigt wurden. Die Beträge in mehreren Jahrzehnten haben möglicherweise nicht die gleiche Kaufkraft wie heute aufgrund der Inflation.

Und das Wort "maximal" zeigt nicht die Obergrenze für alle Haushalte an. Es bezieht sich auf die Zahlen des Modells, das eine sechsjährige Unterbrechung der Arbeit annimmt.

Diese Schätzung vergleicht die zukünftigen Salden von Anlagekonten. Sie bewertet nicht den Wert der Zeit mit den Kindern, die Gesundheit der Eltern, die Betreuungssituation oder die individuellen Umstände der Familien.

Daher wäre es voreilig, aus dieser Schätzung den Schluss zu ziehen, dass man schnell zur Arbeit zurückkehren sollte, um die Sparraten zu sichern. Wichtig ist zu erkennen, dass die wirtschaftlichen Auswirkungen einer Unterbrechung der Arbeit nicht nur in den monatlichen Gehaltsabrechnungen sichtbar sind.

In sozialen Netzwerken gibt es Stimmen, die sagen, dass der Partner die Sparraten desjenigen, der die Kinder betreut, ausgleichen sollte

Die Beziehung zwischen Kinderbetreuung und Vermögensbildung ist auch in sozialen Netzwerken im Ausland ein Thema.

Es handelt sich jedoch nicht um direkte Reaktionen auf den aktuellen Artikel, sondern um öffentliche Beiträge über Haushaltsführung und Vermögensbildung während der Elternzeit. Es sind die Erfahrungen und Meinungen der Verfasser und keine repräsentativen Umfrageergebnisse.

In der deutschsprachigen Reddit-Community für Eltern gibt es Beiträge, in denen der Ehemann während der Elternzeit in seine ETF-Sparraten investiert, um den finanziellen Ausgleich zu schaffen.

In einem anderen Beitrag wird erklärt, dass der Ehemann während der zweijährigen Kinderbetreuungszeit den Großteil der Haushaltskosten trägt, während die Frau aus den Leistungen weiterhin in die Altersvorsorge und die Ersparnisse für das Kind investiert.

In der Finanz-Community gibt es auch Diskussionen darüber, dass die Reduzierung des Einkommens eines Partners während der Elternzeit und die geringere Vorsorge für das Alter als unfair empfunden werden und wie man dies ausgleichen kann.

Gemeinsam ist diesen Diskussionen, dass es nicht nur darum geht, ob die Lebenshaltungskosten diesen Monat gedeckt sind. Es geht darum, wie man darüber denkt, dass jemand, der weniger arbeitet, um sich um die Familie zu kümmern, auch weniger für die Zukunft vorsorgt.

Diese Frage bleibt bestehen, unabhängig davon, ob die Haushaltsführung gemeinsam oder getrennt erfolgt. Die Regeln für die Aufteilung der Lebenshaltungskosten und die Unterstützung der langfristigen Vermögensbildung sind nicht unbedingt dieselben.

In Japan sollte man zunächst das Leistungssystem und das "tatsächlich verfügbare Geld" überprüfen

Wenn japanische Familien dies als Referenz verwenden, müssen sie das deutsche Modell und das japanische System getrennt betrachten.

Das japanische Elterngeld wird, wenn bestimmte Anspruchsvoraussetzungen erfüllt sind, grundsätzlich für die ersten 180 Tage der Elternzeit auf Basis von 67 % des vorherigen Gehalts und danach auf Basis von 50 % berechnet. Es gibt eine Obergrenze für die Leistungen, und die Beträge können sich je nach während der Elternzeit gezahltem Gehalt ändern.

Darüber hinaus wird durch das im April 2025 eingeführte Unterstützungsprogramm für die Elternzeit nach der Geburt unter bestimmten Bedingungen, wie z.B. dass beide Elternteile mindestens 14 Tage Elternzeit nehmen, eine zusätzliche Leistung von 13 % für maximal 28 Tage gewährt.

Zusammen mit den bestehenden Leistungen beträgt die Gesamtleistung 80 %, und unter Berücksichtigung der Steuerfreiheit und der Befreiung von Sozialversicherungsbeiträgen wird dies als "Nettoeinkommen in voller Höhe" beschrieben. Allerdings gilt dies nicht für die gesamte Elternzeit, und die Anspruchsvoraussetzungen und Obergrenzen müssen beachtet werden.

Unter Berücksichtigung dieser Systeme reicht eine einfache Berechnung wie "Das Einkommen sinkt um einen bestimmten Prozentsatz, also reduzieren wir die Sparraten im gleichen Verhältnis" nicht aus, um die tatsächlichen Haushaltsfinanzen zu erfassen.

Es ist notwendig, die erwarteten Leistungen, den Zeitpunkt der Zahlungen, die Wohnkosten, die täglichen Lebenshaltungskosten und die Ausgaben nach der Geburt zu berücksichtigen, um zu sehen, wie sich das verfügbare Geld bewegt. Wenn man die Fortsetzung der Investitionen zu sehr priorisiert und das dringend benötigte Bargeld fehlt, wäre das kontraproduktiv.

Wenn Paare darüber sprechen, sollten sie "Lebenshaltungskosten", "Zukunftsvorsorge" und "Wiederaufnahmezeitpunkt" trennen

Wenn diese Schätzung für die Familie nützlich sein soll, gibt es drei Themen zu besprechen.

Das erste sind die Lebenshaltungskosten während der Elternzeit. Welche Ausgaben werden gemeinsam getragen und wie wird die Aufteilung angepasst, wenn sich das Einkommen ändert? Wenn die Belastung im gleichen Verhältnis wie vor der Geburt aufrechterhalten wird, könnte es dazu führen, dass nur eine Person ihre Ersparnisse aufbraucht.

Das zweite ist die Zukunftsvorsorge jedes Einzelnen.

Auch wenn die Familie insgesamt weiter spart, könnte es sein, dass nur das Vermögen des arbeitenden Partners wächst, während die Sparraten desjenigen, der sich um die Kinder kümmert, gestoppt werden. Es reicht nicht aus, nur die Gesamtsumme zu betrachten; es ist wichtig, zu prüfen, welche Vorsorge jeder Einzelne hat, um das Gespräch konkreter zu machen.

Das dritte ist der Zeitpunkt der Überprüfung der Sparraten.

"Wir fangen wieder an, wenn wir es uns leisten können" kann dazu führen, dass die Entscheidung aufgeschoben wird. Wenn man im Voraus Gelegenheiten zur Überprüfung der Haushaltsfinanzen festlegt, wie z.B. nach der Rückkehr zur Arbeit, wenn die Betreuungskosten und Arbeitszeiten bekannt sind, kann man die Anpassungen leichter vornehmen.

Wichtig ist nicht, die Sparraten um jeden Preis aufrechtzuerhalten. Wenn man die Sparraten reduziert oder stoppt, sollte diese Entscheidung nicht allein auf der Person lasten, die Elternzeit nimmt.

Die Zeit für die Kinderbetreuung sollte kein "Vermögensloch" für Einzelpersonen werden

Diese Schätzung sollte nicht als Mittel zur Beurteilung der Kinderbetreuung allein nach finanziellen Vor- und Nachteilen gelesen werden.

Vielmehr sollte man darüber nachdenken, warum die Auswirkungen der für die Familie aufgewendeten Zeit auf das Einkommen oder das Anlagekonto einer Person konzentriert sind.

Es gibt Fälle, in denen eine Person weiterarbeiten kann, weil sich jemand anderes um die Kinder kümmert. Unter Berücksichtigung dieser Beziehung gibt es Raum, nicht nur die Lebenshaltungskosten während der Elternzeit, sondern auch die Vorsorge für die Zukunft als Familie zu betrachten.

Eine vorübergehende Unterbrechung der Sparraten ist kein Versagen im Haushaltsmanagement. Wichtig ist, die Entscheidung, die Sparraten zu unterbrechen, nicht zu kritisieren, sondern ein unterstützendes System für die Zukunft zu schaffen.

Zusätzlich zur Frage "Wie viel kann man während der Elternzeit erhalten?" sollte man auch die Frage "Wie schützt man die zukünftige Vorsorge derjenigen, die sich um die Kinder kümmern?" in die Haushaltsgespräche vor der Geburt einbeziehen.

Quellen und Referenzen

1. BUSINESS-PANORAMA/dts Nachrichtenagentur:
   Veröffentlicht am 24. Oktober 2026. Modellrechnung von Verivox zur ETF-Sparrate, Annahmen von 300 Euro pro Monat und 7,5 % pro Jahr, Vermögensunterschiede je nach Dauer der Unterbrechung, ohne Berücksichtigung von Steuern.
   https://business-panorama.de/news.php?newsid=6715757

2. Ministerium für Gesundheit, Arbeit und Soziales "Q&A zur Elternzeit und den entsprechenden Leistungen"
   Offizielle Unterlagen zur Berechnung der japanischen Elternzeitleistungen und der Unterstützungsleistungen nach der Geburt, zur Überprüfung der Leistungsobergrenzen und des Konzepts "Nettoeinkommen in voller Höhe".
   https://www.mhlw.go.jp/stf/seisakunitsuite/bunya/0000158500.htmlmhlw.go.jp

3. Ministerium für Gesundheit, Arbeit und Soziales "Einfaches Diagnosetool zur Unterstützung nach der Geburt (Anforderungskontrolle)"
   Unterlagen zur Überprüfung der Bedingungen, wie z.B. dass beide Elternteile mindestens 14 Tage Elternzeit nehmen, eine zusätzliche Leistung von 13 % für maximal 28 Tage, und Ausnahmen, die keinen Anspruch auf die Leistungen des Partners erfordern.
   https://www.mhlw.go.jp/stf/syussyougo_kanishindan_00001.htmlmhlw.go.jp

4. Reddit・r/Eltern "Finanzieller Ausgleich für Elternzeit?"
   Öffentliche Beiträge über den finanziellen Ausgleich während der Elternzeit. Beiträge über die Investition des Partners in ETF-Sparraten und die Anpassung der Lebenshaltungskosten, zusammengefasst im Rahmen der Suchergebnisse. Keine direkte Reaktion auf die aktuelle Nachricht.
   https://www.reddit.com/r/Eltern/comments/1wj17xs/finanzieller_ausgleich_für_elternzeit/reddit.com